OBS!
Kurset AFR-påbygning overlapper helt eller delvis med andre kurs. Det er mye overlapp med PØJ I og delvis med Sparing og plassering. For studenter som tar sikte på å ta en bachelorgrad er det viktig å være klar over at overlappende kurs ikke kan inngå i graden, jfr. UHL § 3-5. Det foretas en samlet vurdering av kandidatens bakgrunn ut fra spørsmålet om overlapping.

Læringsmål
Kunnskapsmål

• Få innsikt i relevante privatøkonomiske problemstillinger knyttet til ulike livsfaser og kundesituasjoner
• Få innsikt i relevante juridiske spørsmål knyttet til privatøkonomisk rådgivning
• Få innsikt i aksje- og obligasjonsmarkedet
• Få innsikt i modeller som gir grunnlag for finansiell rådgivning og grunnlag for beregning av avkastning og risiko for finansielle produkter og porteføljer
• Få innsikt i oppbygging og struktur for ulike finansielle produkter slik som sparing i bank, plasseringer i rente- og aksjemarkedet, forsikringssparing og strukturerte produkter
• Opparbeide forståelse for makroøkonomiske begreper og mekanismer, herunder få innsikt i hvordan økonomisk politikk påvirker sentrale makroøkonomiske variable.
• Få økt bevissthet rundt etiske dilemma knyttet til de ulike fagmodulene og forståelse for bransjestandarden ”God rådgivningsskikk”

• Kunne forklare betydningen av sentrale juridiske emner med fokus på arv, arveavgift og skatt, skifte ekteskap og ugift samliv, mindreårige , verge og overformynderi.
• Være i stand til å gi kunden veiledning i juridiske spørsmål knyttet blant annet til arv, arveavgift, skatt, ekteskap og ugift samliv, mindreårige , verge og overformynderi.
• Kunne veilede kunden i spørsmål knyttet til ytelser ved inntektsbortfall, alders-, uføre- og etterlattepensjon
• Være i stand til å foreta beregninger av konsekvenser av ulike privatøkonomiske disposisjoner
• Være i stand til å forklare hvilke faktorer som påvirker avkastningen til ulike produkter i finansmarkedet, samt kunne kvantifisere svingninger
• Være i stand til å gi kunden veiledning i finansielle spørsmål knyttet til valg av produkter og porteføljer og følge de lovmessige krav som stilles til slik veiledning
• Være i stand til å forklare finansielle produkters egenskaper mht til avkastning, risiko og tidshorisont
• Være i stand til å forklare kunden sentrale makroøkonomiske sammenhenger som er relevante for disposisjoner i personmarkedet.
• Være i stand til å veilede kunden i sentrale makroøkonomiske sammenhenger som grunnlag for finansiell rådgivning på personmarkedet
• Gjøre rede for hva ulike nasjonalregnskapstall sier
• Kunne benytte informasjon fra Norges Bank og Statistisk Sentralbyrå for oppdatering av egen kunnskap
• Være i stand til oppfylle lovgivningens krav til rådgivning om plassering av penger og til håndtering av kundeforhold
  
  Holdningsmål
  
• Skape bevissthet rundt og ansvar knyttet til rollen som finansiell rådgiver i forhold til kunder og egen organisasjon
• Skape vilje til åpenhet rundt forhold som har betydning for kundens valg av løsninger i privatøkonomiske og finansielle spørsmål
• Skape bevissthet rundt avveininger mellom egne interesser, arbeidsgivers interesser og kundens interesser i lys av finansnæringens egen standard for god rådgivningsskikk og rettsnormer trukket opp gjennom lovgivning og rettspraksis

PRIVATØKONOMI (inkl produkter)

• Privatøkonomisk styring, budsjett, relevante emner i ulike livsfaser
• Selvangivelse, skatt
• Vurdering av kundens betalings- og spareevne
• Alders- og uførepensjon (offentlige og private ordninger)
• Arv, arveavgift og skatt, forskudd på arv, tilpasninger
• Økonomiske og juridiske sider ved inngåelse og oppløsning av ekteskap og ugift samliv
• Umyndige, verge, overformynderiet og banken
• Aktuelle bankklagesaker
• Forsikringsprodukter

• Forklare makroøkonomiske begreper og sammenhenger som har betydning for finansiell rådgivning
• Gjøre rede for hva nasjonalregnskapstall sier om situasjonen i et land, og hvordan dette kan si noe om årsaker til endringer i priser, renter og valutakurser
• Forklare det viktige skillet mellom realøkonomien og pengeøkonomien i et land
• Forklare hvordan pengepolitikken virker på kort og lang sikt
• Benytte informasjon fra Norges Bank og Statistisk Sentralbyrå for oppdatering av egen kunnskap
• Nasjonalregnskap, datakilder
• Nominelle og reelle variable
• Penger, rente, inflasjon og valuta.
• Strukturell ledighet
• Konjunkturteori, herunder anvendelse av multiplikatormodeller
• Pengepolitikken
• Finansiell stabilitet
• Finanspolitikken

• Finansielle metoder – effektiv og nominell rente, internrente og nåverdi
• Aksje- og obligasjonsmarkedet
• Modeller for prising av aksjer og obligasjoner
• Kundens risikoholdning og mål for plasseringen
• Relevante risikomål for verdipapirer og porteføljer
• Forventet avkastning og risiko i finansielle produkter
• Porteføljeteori og porteføljekonstruksjon
• Egenskaper ved ulike verdipapirfond
• Prestasjonsmåling for fond
• Skatt på finansiell formue og inntekt, aksjonærmodellen
• Opsjoner og finansielle produkter
• Sammensatte produkter og forsikringsprodukter
• Rangering av fond
• God rådgivningsskikk – etiske avveininger i finansiell rådgivning

• Forståelse for sentrale juridiske begreper knyttet til finansiell rådgivning, som for eksempel begrepene god forretningsskikk, investeringstjenester, investeringsrådgivning, finansielle instrumenter og taushetsplikt
• Oversikt over de viktigste lovene knyttet til finansiell rådgivning
• Forståelse for verdipapirhandellovens regler om investeringsrådgivning
• Forståelse for krav som gjelder for finansiell rådgivning som ikke omfattes av verdipapirhandelloven
• Innsikt i krav som gjelder ved konkret rådgivning
• Forståelse av hva interessekonflikt er og hvordan dette skal håndteres
• Grensen mellom rådgivning og salg
• Angrerett
• Hvitvaskingsreglene
• Reglene om konsekvensene av regelbrudd
• Tilstrekkelig kunnskap om reglene om taushetsplikt og personvern
• Tvisteløsning - finansklagenemnda

Aktivitet	Timebruk
Deltakelse på forelesninger /e-læring	60
Forberedelser til forelesning - arbeid med pensumstoff	140
Prosjektoppgave	100
Autorisasjon AFR - arbeid med fagstoff	500
Anbefalt tidsbruk totalt	800